複利計算ツールの仕組み

複利とは、各期間のリターンが過去の利益を含んだ残高の上で発生するという意味です。数式は単純です： 最終 = 初期 × (1 + r)ⁿ。rは期間あたりのリターン、nは期間数。その帰結は直観に反します。期間あたり1%で 100期間を回すと+100%ではなく約+170%になります — 利益が利益の上に積み重なるからです。

例：$10,000を月2%で3年（36ヶ月）運用すると約$20,400 — 2倍です。2%が小さく聞こえてもそうなります。同じ値を月10%に すると、計算ツールは数百万ドルの幻想を表示するでしょう。その対比こそが要点です：数式は誠実ですが、「一定のプラス リターン」という仮定は誠実ではありません。実際の売買リターンはむらがあり、損失の月も混ざります。計算ツールの注意書きが 「予測ではなく継続の力の例示」と言う理由です。

• 使うべき場面： 一発の大勝ちより生存と継続がなぜ勝つのかを理解するとき。
• 使うべきでない場面： バックテストの最高月次を10年先に投影するとき。

ケリー基準計算ツールの仕組み

ケリー基準はひとつの問いに答えます：自分の優位性がこうであるとき、長期成長を最大化する資金の割合はいくらか？数式は f* = W − (1 − W) / R。Wは勝率、Rは平均利益÷平均損失。例：勝率45%、リスクリワード2.0なら f* = 0.45 − 0.55 / 2 = 取引あたり資金の17.5%。

フルケリーは数学的に最適でも感情的には耐えられません — 50%超のドローダウンが日常です。だから計算ツールは ハーフケリーを強調します：ボラティリティは半分、成長率は約4分の3。多くのプロはそれ以下に抑えます。 「優位性なし」と表示されたら信じてください：期待値がマイナスの戦略は、どんなサイズでも利益に変えられません。

入力値はどこから持ってくるべきか

どちらの計算ツールも、入力値の分だけしか誠実ではありません。10回の取引から推定した勝率とリスクリワードはノイズです； さまざまな相場をまたぐ数百件のバックテスト取引から推定して、初めて意味を持ち始めます。それがこのサイトの意図した 流れです：7年分のデータでバックテストを走らせ、大きなサンプルから勝率とプロフィットファクターを読み、その数字をここに 持ち込んでサイジングを考える。