超级趋势策略有用吗：在六个币上检验

作者 chwoo · 加密货币交易7年。自2026年春起运行自动交易机器人。 · 2026-07-07 · 更新 2026-09-24

超级趋势在上升趋势里把线放在价格下方，在下降趋势里放在价格上方，距离由ATR（平均真实波幅）算出，因而会随波动率伸缩。价格越线时，就宣布趋势翻转。它是本站最强的预设，也正因如此，是最值得去攻击的一个。

我们把ATR周期和倍数做成格子跑了一遍，然后把空头一侧单独拿出来检验，再把胜出的设置跑在六个币上。这三项里有两项对它并不客气。

倍数比周期重要得多

每次翻转就反手，BTC四小时线，双向，计入现实成本（单边手续费0.06%与滑点0.02%），杠杆1倍，仓位90%，数据截至2026年9月21日。

ATR周期 \ 倍数	1.5倍	2倍	3倍	4倍
7	973笔 · -55.5%	650笔 · +52.8%	382笔 · +324.0%	262笔 · +208.4%
10	957笔 · -34.0%	640笔 · +172.6%	380笔 · +462.6%	244笔 · +398.3%
14	965笔 · -68.2%	644笔 · +115.5%	376笔 · +378.4%	244笔 · +374.6%
21	975笔 · -78.9%	654笔 · +46.4%	380笔 · +137.0%	236笔 · +824.0%

交易数 · 收益。1.5倍那一列全亏，3倍和4倍的格子全赚。周期几乎没有把行分开。

要读列，不要读行。无论ATR周期是多少，1.5倍的四格全部亏损，3倍和4倍的八格全部盈利。 倍数决定的是价格要走多远才宣布趋势翻转，所以窄的倍数会不停翻转：同一个周期上，1.5倍是957笔，4倍是244笔。

最好的一格是21周期4倍的+824.0%。这一格要当心。它所在的那一行在其他每一个倍数上都是格子里最差的（-78.9%、+46.4%、+137.0%），所以那个单一数字是一片平坦邻居中的离群值。邻居都不同意的参数，通常是噪声而不是发现。 默认的10/3坐落在平滑的区域里，读起来更稳妥。

10周期3倍的设置，只改一件事：做不做空头交易。

方向	交易数	胜率	收益	最大回撤	盈利因子
只做多	190	40.5%	+1,361.6%	42.9%	1.40
多空双向	380	36.8%	+462.6%	57.5%	1.12

加上空头，交易数翻倍，收益缩到三分之一，回撤还变大。

这是整轮扫描里后果最大的结果。只做多是+1,361.6%，双向是+462.6%。 空头交易就是另外那190笔，作为一个整体，它们拿走了策略大约三分之二的收益，同时把回撤从42.9%推到57.5%，把盈利因子从1.40推到1.12。

在得出「永远别做空」之前，先看清这到底量的是什么。在受测的这段历史里BTC涨幅巨大，而一条在每个下跌信号上做空的规则，全程都在与这个资产前进的方向作对。这个结果是关于这个资产、这段时期的陈述，也正是那种只要接下来七年和过去七年不一样、就会不再成立的东西。

它确实确立的一点是：多数趋势系统所假定的对称性，在这里是要花钱的。如果你打算两边都做，这张表就是那个决定的代价——量出来的，不是猜出来的。

同样的10周期3倍设置，双向，跑在本站收录的每一个币上。

六个市场。两个明确盈利，一个是回撤77.8%的勉强盈利，三个亏损。

这里的排序让人不太舒服。BTC和ETH撑着这个策略；SOL的盈利因子1.01、回撤77.8%、收益+24.8%，在任何仓位下都不是一个能用的结果；剩下三个在亏。

注意DOGE在表里胜率最高，41.1%，却仍然亏掉11.5%，回撤98.7%。这就是胜率那篇指南里讲的盈亏比问题，以实物形态出现了。

这是一个BTC和ETH的策略，不是一个趋势跟随策略。 这比画廊上那一个数字所暗示的要弱得多，而这正是数据支持的说法。

想检验变体，可以在本站的工具里把超级趋势当作更高周期的过滤器而不是触发器，或者用别的出场方式替代反手。两种做法都会大幅改变交易数，而上面的格子暗示，效应的大部分就住在那里。

画廊页上的+462.6%是真的，它是BTC上多空双向的结果。同样的设置在ADA上是-77.3%，而且把三分之二的收益交给了空头一侧。读一个标题收益时，要把币种、方向和回撤一起带上，否则它还不算信息。